原油价格纽约原油_纽约原油行情走势
纽约和布伦特原油价差原因的详细分析
从纽约原油的持仓变化情况看:
以生产商等在内的商业型参与者、掉期交易商、管钱的(基金,或者资本管理公司)以及其他(华尔街的1级交易商)和不用报告(也就是散户和小交易商)组成的持仓报告
在布油上面,生产者,石油使用者以及加工者在市场占的比重大于纽约原油四者占的比重。也就是说,纽约的非商业性的交易头寸更加多,投机情绪更加浓厚。
首先看看所谓的期货主力军,生产商等的头寸变化:
伦敦:
4日,139541张多头合约,231629张空头合约,总合约数为371170份,多空比是:空头合约除以多头合约数:1.68
8日,189456张多头合约,274066张空头合约,总合约数为463522份,多空比是:1.45
多头增加的比例较大
但是,交易商以及对冲基金方面,都在削减多头,所以,可以认为,布油的上涨动力来自于生产商等商业性的头寸交易,这些头寸是如何获利的?
纽约:
4日:255853张多头合约,403143张空头合约,总合约数是658996张合约,多空比是:1.58
8日:424615张多头合约,619085张空头合约,总合约数是1043700张合约,多空比是:1.46 依然是多头增加比空头快,但因基数不一样,其实多头只增加了17万份左右的合约,空头增加了21万份的合约
但是,掉期交易商的套期保值spreading合约,从21万份左右,增至73万多份,超过了那些石油生产商所持有的所有头寸,且空头仓位剧增6万多份,达32万份合约,多头只增加了1万份不到,达22万多份合约。
而管钱的和一级交易商的空头比例都在削减,但最明显的问题在于,所有的市场参与者,除了散户和生产商,spreading合约数都是暴增,管钱的的套期保值从17万份上升到31万份,顶级交易商的从18万份上升至61万份。
也就是说,市场的关键变动在spreading头寸的增加,后面分析增加产生的各种可能。
布油的持仓总量,多头+空头大约是120万多张合同
纽约的持仓总量,大约是560万张合同,空头多头对半分。
也就是说,布油的合同不到纽约合同的四分之一,纽约原油每天交易量在30万份合约左右,布油平均在9万份合约交易量。纽约原油对全球的影响比布油大得多。
2009年美国十大原油进口来源国:
加拿大(198.4万桶/天)
墨西哥(95.1万桶/天)
尼日利亚(94.8万桶/天)
沙特(83.7万桶/天)
委内瑞拉(80.9万桶/天)
伊拉克(45.8万桶/天)
安哥拉(40.8万桶/天)
巴西(26.1万桶/天)
阿尔及利亚(21.9万桶/天)
哥伦比亚(21.6万桶/天)
价差的形成,源于纽约原油市场,基金跟商业参与者都一致增加空头合约有关,怎么理解这种现象?
中东政局动荡,首先影响了布油的行情,欧洲和亚洲各国影响最为深远,因为欧洲亚洲石油的主要进口地就是波斯湾一带及俄罗斯。
另外,从长期而言,随着中东问题的发酵以及持续影响,油价必定波及美洲,因为很多国家可能会改变自己的石油供给路线,倾向于向油价低很多的美洲各国进口石油。
当然,巨大的差价,可能使得套利资本急剧增加,所以从长远看,石油价格依然趋向于均衡。
从市场角度看,纽约原油价差可能短期存在,而从长期看,差距会逐渐缩小
从去年开始,原油价格就像六月天孩子,说变就变。这不昨天纽约原油价格还下跌,今天她又涨回来来了。据悉,日前,纽约原油期货价格周三收盘大幅上涨2.8%。那么这一切是否有人在操控呢?下面就让我们来看看吧。
1月22日,纽约原油期货价格周三收盘大幅上涨2.8%,报每桶47.78美元,原因是石油巨头道达尔(TOT)和埃尼公司(ENI)都已宣布将削减投资。
美国石油协会(API)和美国能源部下属能源信息署(EIA)分别将在今天晚些时候和明天发布截至1月16日当周的原油及石油产品库存报告。分析师平均预期该周美国原油库存增加250万桶,汽油库存增加105万桶,馏分油(包括柴油和取暖用油)库存增加16.7万桶。
? 美国和全球油价之间的差距正在收窄,表明美国原油进口量正在增加。原油库存现已达到3.87亿桶,预计未来可能突破去年4月份创下的3.99亿桶的历史纪录,从而导致油价进一步承压。
另外,受油价下跌的影响,日本央行周三下调了近期通胀前景预期,并预计油价将在2017年3月份上涨至每桶70美元附近。
? 近期纽约原油价格迎来了上涨,但这是原油巨头削减投资的结果。而黯淡的全球经济增长前景也导致原油市场承压。美国经济状况的增强以及原油价格的下跌不足以抵消欧元区和新兴市场所面临的困境。
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